آمار
| تعداد نشریات | 26 |
| تعداد شماره‌ها | 447 |
| تعداد مقالات | 4,557 |
| تعداد مشاهده مقاله | 5,379,991 |
| تعداد دریافت فایل اصل مقاله | 3,580,057 |
بررسی اثر هموارسازی سود بر ریسک غیر سیستماتیک شرکت‌های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران | ||
| مجله دانش حسابداری | ||
| مقاله 6، دوره 6، شماره 20، خرداد 1394، صفحه 123-145 اصل مقاله (446.15 K) | ||
| نوع مقاله: مقاله پژوهشی | ||
| شناسه دیجیتال (DOI): 10.22103/jak.2015.966 | ||
| نویسندگان | ||
| محمد امید اخگر1؛ ثریا جلوزان* 2 | ||
| 1استادیار حسابداری، دانشگاه کردستان | ||
| 2دانشجوی کارشناسی ارشد دانشگاه آزاد اسلامی واحد علوم تحقیقات کردستان | ||
| چکیده | ||
| این پژوهش به بررسی تأثیر هموارسازی سود بر ریسک غیر سیستماتیک در شرکت‌های پذیرفته‌شده در بورس اوراق بهادار تهران می‌پردازد. برای شناسایی شرکت‌های هموارساز سود، از الگوی ایکل (1981) استفاده شد. بدین ترتیب، در فرضیۀ اول این پژوهش، با استفاده از آزمون رگرسیون خطی ساده، به بررسی و شناسایی اثر هموارسازی سود بر ریسک غیرسیستماتیک شرکت‌ها پرداخته شد. در ادامه، رابطۀ بین عوامل مؤثر بر رفتار هموارسازی سود بر ریسک غیر سیستماتیک شرکت‌ها با آزمون رگرسیون چندگانۀ خطی بررسی شد. همچنین، در فرضیه‌های دوم تا ششم، اندازۀ شرکت، نسبت نقدینگی، نسبت بدهی، تغییرپذیری سود و نوع صنعت، به‌عنوان متغیرهای مستقل و ریسک غیر سیستماتیک به عنوان متغیر وابسته در نظر گرفته شد. در این پژوهش، تعداد مشاهدات مورد استفاده برای یک دورۀ زمانی 10 ساله (1390-1381)، به 650 سال شرکت رسید. نتایج پژوهش بیانگر این بود که هموارسازی سود باعث کاهش ریسک غیرسیستماتیک شرکت‌ها می‌شود و اندازۀ شرکت، نسبت نقدینگی، نسبت بدهی، تغییرپذیری سود، نوع صنعت با ریسک غیر سیستماتیک رابطۀ معناداری دارند. | ||
| کلیدواژه‌ها | ||
| هموارسازی سود؛ ریسک غیر سیستماتیک؛ اندازۀ شرکت؛ نوع صنعت؛ تغییر پذیری سود | ||
| مراجع | ||
|
Ansari, A. and Khajavi, H. (2011). Investigation of relationship between income smoothing, market value of stock and financial ratios, Journal of Financial Accounting Research, 2(8), 33-50 [In Persian].
Atik, A. (2009). Detecting income smoothing behaviors of Turkisk listed companies through empirical tests using discretionary accounting changes, Journal of Critical Perspectives on Accounting, 20(5), 591-613.
Azar, A. and Momeni, M. (2004). Statistic and its Application in Management, Samt Publication, 10th Edition [In Persian].
Baltagi, B. (2005). Econometric Analysis of Panel Data, John Wiley & sons, LTD, Third Edition.
Barena, A., Ronen, J., and Sadan, S. (1976), Classificatory smoothing of income with extraordinary items, Accounting Review, 22(6), 652-689.
Beaver, W.H., and Manegold, J. (1975). The association between market determined and accounting-determined measures of systematic risk: Some further evidence, Journal of Financial and Quantitative Analysis, 38, 231-284.
Beidleman, C. (1973). Income smoothing: The role of management, Accounting Review, 48, 653-667.
Dastgir, M. (2009). Foundation in Financial Management, second Volume, Nopardazan Publication [In Persian].
Drew, M., and Naughton, T., and Veeraraghavan, M. (2004). Is idiosyncratic volatility priced? Evidence from the Shanghai Stock. Exchange, International Review of Financial Analysis, 13, 349– 366.
Eckel, N. (1981). The income smoothing hypothesis revisited, Abacus, 17(1), 28-40.
Foster, G. (1986). Financial Statement Analysis, Printic – Hall, Second Edition.
Hepworth, S.R. (1951). Smooth period income, Accounting Review, 12, 32-39.
Jones, J.J. (1991). Earnings management during import relief investigations, Journal of Accounting Research, 29(2), 193-228.
Jones, P.C. (2007). Investment Management, [Tehrani, R, and Noorbakhsh, A.], Negah Danesh Publication [In Persian].
Kardan, B. and Khalilian M.S. (2013). Investigating the impact of risk factors on common stack risk premium, Journal of Accounting Knowledge, 4(13), 53-74. [In Persian]
Khani, A. and Molaii, M. (2009). Relationship between accounting earnings, operating cash flow and systematic risk in TSE, Accounting and Auditing Research, 1, 186-212 [In Persian].
Kirschenheiter, M., and Melumad, N. (2002). Earnings quality and smoothing, Journal of Accounting Research, 40(3), 761-796.
Markarian, G., and Gill-de-Alboronz, B. (2008). Income smoothing and idiosyncratic volatility,www.ssm.com.
Raei, R. and Talangi, A. (2010). Advanced Management of Investment, Samt Publication [In Persian].
Sitkin, S.B., and Weingart, L.R. (1995). Determinants of risky decision-making behavior: A test of the mediating role of risk perceptions and propensity, Academy of Management Journal, 33(6), 1573-1582. | ||
|
آمار تعداد مشاهده مقاله: 3,259 تعداد دریافت فایل اصل مقاله: 3,646 |
||