| تعداد نشریات | 27 |
| تعداد شمارهها | 485 |
| تعداد مقالات | 5,089 |
| تعداد مشاهده مقاله | 6,483,492 |
| تعداد دریافت فایل اصل مقاله | 4,276,211 |
اثر غیرخطی کاهش درآمدهای نفتی بر متغیرهای کلان اقتصادی با رهیافت (TVAR) | ||
| توسعه و سرمایه | ||
| مقاله 1، دوره 10، شماره 2 - شماره پیاپی 19، شهریور 1404، صفحه 1-24 اصل مقاله (1.04 M) | ||
| نوع مقاله: مقاله پژوهشی | ||
| شناسه دیجیتال (DOI): 10.22103/jdc.2024.24167.1507 | ||
| نویسندگان | ||
| عبداله افشاری1؛ تیمور محمدی* 2؛ فرهاد غفاری3 | ||
| 1گروه اقتصاد، واحد علوم و تحقیقات، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران، ایران. | ||
| 2گروه اقتصاد،دانشکده اقتصاد، دانشگاه علامه طباطبائی، تهران، ایران. | ||
| 3گروه اقتصاد، واحد علوم و تحقیقات، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران، ایران. | ||
| چکیده | ||
| هدف: پژوهش حاضر درتلاش است اثر کاهش درآمدهای نفتی بر متغیرهای کلان اقتصادی را بهصورت غیرخطی مورد بررسی قراردهد. روش: ویژگی بارز درآمدهای نفتی از یکسو بیثباتی و تغییرات ناگهانی و از سوی دیگر مکانیسمهای تأثیر متفاوت است که باعث میشود اثرات نامتقارن و غیرخطی بر متغیرهای اقتصادی بگذارد. لذا بهصورت غیرخطی اثرکاهش درآمدهای نفتی بر روی سه متغیر رشد اقتصادی، نرخ ارز و شاخص کالاها و خدمات مصرفی را طی دوره 1399-1381 با الگوی VAR آستانهای TVAR مورد بررسی قرار داده شد. یافتهها: با انتخاب نرخ رشد درآمدهای نفتی بهعنوان متغیر آستانه در دو رژیم مقدار (021/-) برای آن برآورد شده است. نتایج توابع واکنش آنی نشان میدهد که اثر نرخ رشد درآمدهای نفتی بر نرخ رشد اقتصادی در دو رژیم متفاوت بوده و این اثر در رژیم پایین بیشتر از رژیم بالا است و اثر نرخ رشد درآمدهای نفتی بر متغیرهای نرخ رشد نرخ ارز و نرخ رشد شاخص کالاها و خدمات مصرفی در دو رژیم بالا و پایین متفاوت و تأثیر کاهش نرخ رشد درآمدهای نفتی در رژیم پایین بر نرخ رشد نرخ ارز بیشتر از دو متغیر دیگر است. نتیجهگیری: توصیه میگردد دولت با افزایش سهم صندوق تثبیت درآمدهای ارزی، هنگام افزایش درآمدهای نفتی و بانک مرکزی نیز با اعمال سیاستهای پولی و بانکی از نوسانات بیشتر نرخ ارز در زمان کاهش درآمدهای نفتی اقدام نماید. | ||
| کلیدواژهها | ||
| درآمدهای نفتی؛ رشد اقتصادی؛ الگوی (TVAR)؛ فیلتر هودریک- پرسکات | ||
| مراجع | ||
|
التجایی، ابراهیم و ارباب افضلی، محمد (1391). اثرات نامتقارن درآمدهای نفتی بر متغیرهای کلان اقتصادی ایران: کاربردی از الگوهای GARCH و SVAR. فصلنامه تحقیقات توسعه اقتصادی، 7، 89-110. https://joer.atu.ac.ir/article_803.html.
امامی، کریم و ادیبپور، مهدی (1388). بررسی اثرات نامتقارن شوکهای نفتی بر تولید. مدلسازی اقتصادی، 3(4)، 1-26. https://journals.iau.ir.
بانک مرکزی (1394). آمارهای بانک مرکزی. https://www.cbi.ir.
خیرآور، محمدحسن؛ دانش جعفری، داود؛ ناظمان، حمید و بهرامی، جاوید (1401). اثر شوکهای نااطمینانی درآمدهای نفتی بر بی ثباتی برخی متغیرهای کلان اقتصادی در کشورهای منتخب صادرکننده نفت با استفاده از رهیافت PVAR. پژوهشهای رشد و توسعه اقتصادی، 12(48)، 29-46.DOI: 10.30473/egdr.2021.59972.6271.
صمدی، سعید؛ سرخوشسرا، علی و امینی درهوزان، امید (1397). اثرات نامتقارن شوکهای قیمت نفت بر نرخ بهره و رشد اقتصادی ایران: مدل VAR غیرخطی. مدلسازی اقتصادی. 12(1)، 27-52. https://journals.iau.ir/article_612076.html.
صوفی مجیدپور، مسعود و پورمهر، مهدی (1394). ارزیابی اثر افزایش قیمت جهانی نفت بر شاخصهای قیمت تولیدکننده و مصرف کننده در ایران با استفاده از روش داده و ستانده. مدلسازی اقتصادی، 9(2)، 111-129. https://sanad.iau.ir/Journal/eco/Article/995605.
کمیجانی، اکبر و حاجیحیدری، آمنه (1402). اثر نامتقارن قیمت نفت، نااطیمنانی قیمت نفت و تحریمهای اقتصادی بر رشد اقتصادی و تورم در ایران. مطالعات و سیاستهای اقتصادی، (2)10، 189-218. https://doi.org/10.22096/esp.2024.539363.1573.
محمدی، تیمور؛ قاسمی، عبدالرسول؛ خورسندی، مرتضی و باقری، صباح (1398). اثرات شوک قیمت نفت برمتغیرهای کلان اقتصادی کشورهای صادرکننده و واردکننده نفت در اقتصاد جهانی: رهیافت Global VAR. مطالعات اقتصاد انرژی، 15(63)، 98-57. http://iiesj.ir/article-1-1073-fa.html.
محمدیپور، علی؛ سلمانپور زنوز، علی و فخرحسینی، سید فخرالدین (1400). بررسی تأثیر شوکهای قیمت حاملهای انرژی بر اقتصاد کلان ایران: رویکرد الگوهای تعادل عمومی تصادفی پویا .(DSGE) پژوهشهای رشد و توسعه اقتصادی، 11(44)، 104-85. DOI: 10.30473/egdr.2020.52093.5730.
مهرآرا، محسن و زارعی، محمد (1388). بررسی رابطه غیرخطی میان درآمدهای نفتی و رشد اقتصادی با استفاده از روش حد آستانهای (مورد ایران). فصلنامه مطالعات اقتصادی انرژی، (22)، 52-29. https://dorl.net/dor/20.1001.1.22285954.1390.2.5.1.0.
مولایی، محمد؛ گلخندان، ابوالقاسم و گلخندان، داود (1393). عدم تقارن نفتی بر رشد اقتصادی کشورهای صادرکننده نفت: کاربردی از رهیافت غیر خطی هم انباشتگی پانلی پنهان. فصلنامه اقتصاد انرژی ایران، 3(10)، 229-201. https://jiee.atu.ac.ir/article_539.html.
شعبانی، احمد و سبحانی ثابت، سیدعلی (1396). بررسی تأثیر کاهش درآمد نفت بر واردات کالاهای واسطه ای، نتایجی برای اقتصاد مقاومتی. مطالعات اقتصاد اسلامی، 9(2)، 117-148. https://ies.isu.ac.ir/article_1990.html.
عباسیان، عزتالله؛ مفتخری، علی و نادمی، یونس (1396). اثرات غیرخطی درآمدهای نفتی بر رفاه اجتماعی در ایران. رفاه اجتماعی، 17(64)، 39-72. http://refahj.uswr.ac.ir/article-1-2864-fa.html.
فتحی، سروالدین؛ نونژاد، مسعود؛ زارع، هاشم و حقیقت، علی (1402). بررسی آثار نامتقارن شوکهای قیمت نفت و تلاطم نرخ حقیقی ارز بر رشد اقتصادی و تورم در کشورهای منتخب عضو کنفرانس اسلامی: رهیافت .EGARCH اقتصاد و توسعه منطقهای، 30(25)، 250-290. .DOI: 10.22067/erd.2023.72209.1066
کشاورز حداد، غلامرضا؛ ابونوری، اسمعیل و جهانی، طاهره (1399). نااطمینانی درآمد نفت، تحریمها و نوسانات متغیرهای اقتصاد کلان. پژوهشهای اقتصادی ایران، 25(82)، 1-42. https://ijer.atu.ac.ir/article_11906.html.
RefrencesAbbasian E., Moftakhari A., & Nademi Y. (2017). The nonlinear effects of oil revenues on social welfare in Iran. Social Welfare Quarterly, 17(64), 39-72. http://refahj.uswr.ac.ir/article-1-2864-fa.html [In Persian].
Ahmadi, M., & Manera, M. (2021). Oil price shocks and economic growth in oil-exporting countries. FEEM Working Papers, 311052. DOI: 10.22004/ag.econ.311052.
Aleem, A., & Lahiani, A. (2014). A threshold vector auto regression model of exchange rate pass-through in Mexico. Research in International Business and Finance, 30, 24-33. DOI: 10.1016/j.ribaf.2013.05.001.
Alotaibi, B. (2006) Oil price fluctuations and the gulf cooperation council (GCC) countries, 1960-2004. Ph.D. Dissertation, Southern Illinois University Carbondale. https://www.scirp.org/reference/referencespapers?referenceid=2394217.
Bamaiyi, G. (2024). Effect of oil price shocks on selected macroeconomic variables in Nigeria (1990-2021). International Journal of Development and Economic Sustainability, 12(1), 12-25. https://eajournals.org/ijdes/-wp-content/uploads/sites/50/2024/01/Effect-of-Oil-Price-Shocks.pdf.
Baum, A., & Koester, B.G. (2011). The impact of fiscal policy on economic activity over the business cycle –evidence from a threshold VAR analysis. Discussion Paper Series 1: Economic Studies, https://ideas.repec.org/p/zbw.
Berument, H., Ceylan, N.B., & Dogan, N. (2010). The impact of oil price shocks on the economic growth of the selected MENA countries. The Energy Journal, 31(1), 149-176. https://doi.org/10.30473/egdr.2021.59972.6271.
Boschini, A.D., Pettersson, J., & Roine, J. (2007). Resource curse or not: A question of appropriability. Scandinavian Journal of Economics, 109(3), 593-617. https://doi.org/10.1111/j.1467-9442.2007.00509.x.
Calza, A., & Sousa, J. (2005). Output and inflation responses to credit shocks: Are there threshold effects in the euro area? ECB Working Paper, 481, 1-30. https://ideas.repec.org/p/ecb/ecbwps/2005481.html.
Central Bank (2015). Central bank statistics. https://www.cbi.ir [In Persian].
El-Tajjaei, E., & Arbab Afzali, M. (2012). Asymmetric effects of oil revenues on Iranian macroeconomic variables: Application of GARCH and SVAR models. Quarterly Journal of Economic Development Research, 7, 89-110. https://www.magiran.com/p1350537.
Emami, K., & Adibpour, M. (2009). Investigating the asymmetric effects of oil shocks on production. Economic Modeling, 3(4), 1-26. https://journals.iau.ir/article_555589.html [In Persian].
Etemad, A. (2014). Effectiveness of sovereign oil funds as instruments of fiscal stability: a panel data analysis of the influence of sovereign oil funds on government spending and fiscal balance. Available at SSRN 2435849, https://ssrn.com/abstract=2435849.
Farzanegan, M.R., & Markwardt, G. (2008). The effects of oil price shocks on the Iranian economy. Dresden Discussion Paper Series in Economics, (15) No, Technische Universität Dresden, Fakultät Wirtschaft swiss enschaften, Dresden. https://www.econstor.eu/bitstream/ 10419/36478/1/ 590264257.pdf.
Fathi, S., Nonegad, M., Zare, H., & Haghighat, A. (2023). A survey of the asymmetric effects of oil price shocks and real exchange rate fluctuation on economic growth and inflation in selected countries of the Islamic conference: EGARCH approach. Journal of Economics and Regional Development, 30(25), 250-290. DOI: 10.22067/erd.2023.72209.1066 [In Persian].
Gronwald, M., Mayr, J., & Orazbayev, S. (2009). Estimating the effects of oil price shockson the Kazakh economy (No. 81). Ifo Working Paper, https://hdl.handle.net/10419/73844.
Hansen, B.E. (1999). Threshold effects in non-dynamic panels: Estimation, testing, and inference. Journal of Econometrics, 93(2), 345-368. https://doi.org/10.1016/S0304-4076(99)00025-1.
Hodrick, R.J. & E.C. Prescott. (1980). Post-war U.S. business cycles: An empirical investigation. Journal of Money, 29(1), 1-16. https://www.jstor.org/stable/2953682.
Jimenez-Rodriguez, R., & Sanchez, M. (2005). Oil price shocks and real GDP growth: Empirical evidence for some OECD countries. Applied economics, 37(2), 201-228. DOI: 10.1080/0003684042000281561.
Keshavarz Haddad, Gh., Abounoori, E., & Jahani, T. (2020). Oil revenue uncertainty, sanctions and the volatility of macroeconomic variables. Iranian Journal of Economic Research, 25(82), 1-42. DOI: 10.22054/ijer.2020.11906 [In Persian].
Kheiravar, M.H., Danesh Jafari, D., Nazeman, H., & Bahrami, J. (2022). Effect of oil revenue uncertainty shocks on instability of certain macroeconomic variables in selected oil-exporting countries: A panel VAR approach. Economic Growth and Development Research, 12(48), 29-46. DOI: 10.30473/egdr.2021.59972.6271 [In Persian].
Khiabani, N., & Amiri, H. (2014). The position of monetary and fiscal policies with emphasizing on oil sector with DSGE models (the case of Iran). Economics Research, 14(54), 133-173. https://joer.atu.ac.ir/article_803.html [In Persian].
Komijani, A., & Haji Heidari, A. (2024). Asymmetric effects of oil price shocks, oil price uncertainty and economic sanctions on economic growth and inflation in Iran. The Journal of Economic Studies and Policies, 10(2), 189-218. DOI: 10.22096/esp.2024.539363.1573 [In Persian].
Koop, G., Pesaran, M.H., & Potter, S.M. (1996). Impulse response analysis in nonlinear multivariate models. Journal of Econometrics, Elsevier, 74(1), 119-147. https://doi.org/10.1016/0304-4076(95)01753-4.
Kriskkumar, K., Naseem, N.A.M., & Azman-Saini, W.N.W. (2022). Investigating the asymmetric effect of oil price on the economic growth in Malaysia: Applying augmented ARDL and nonlinear ARDL techniques. Sage Open, 12(1), 21582440221079936. https://doi.org/10.1177/21582440221079936.
Lee, K., Ni, S., & Ratti, R. (1995). Oil shocks and the macroeconomy: the role of price variability. The Energy Journal, 16(4), 39-56. https://www.jstor.org/stable/41322616.
Mehrara, M., & Zareei, M. (2012). The nonlinear relationship between energy consumption and economic growth in Iran based on threshold approach. Economic Growth and Development Research, 2(5), 44-11. https://egdr.journals.pnu.ac.ir/article_76.html?lang=en [In Persian].
Mohammadi, T., Ghassemi, A., Khorsandi, M., & Bagheri S. (2020). Impacts of oil price shocks on macroeconomic variables of oil exporting and importing countries: A Global VAR approach. Quarterly Energy Economics Review, 15(63), 57-98. http://iiesj.ir/article-1-1073-fa.html [In Persian].
Mohammadipour, A., Salmanpourzonouz, A., & Fakhrhosseini, S.F. (2021). Investigating the impact of energy carrier price shocks on Iran's economics: Dynamic stochastic general equilibrium patterns (DSGE). Economic Growth and Development Research, 11(44), 85-104. DOI: 10.30473/egdr.2020.52093.5730 [In Persian].
Molaei, H., Golkhandan, A., & Gol Khandan, D. (2014). An analysis of asymmetry effects of oil shocks on economic growth of the oil-exporting countries: A non-liner hidden panel cointegration. Iranian Energy Economics, 3(10), 201-229. https://jiee.atu.ac.ir/article_539.html?lang=en [In Persian].
Mork, K.A. (1989). Oil and the macro economy when prices go up and down: An extension of Hamilton’s results. The Journal of Political Economy, 97(3), 740-744. https://www.jstor.org/stable/1830464.
Samadi, S., Sarkhoshsara, A., & Amini Darehvazan, O. (2018). Asymmetric effects of oil price shocks on interest rates and economic growth in Iran: Nonlinear VAR model. Economic Modeling, 12(1), 27-52. https://journals.iau.ir [In Persian].
Schmidt, J. (2019). Country risk premia, endogenous collateral constraints and nonlinearities: A threshold VAR approach. Banque de France. International Macroeconomics Division, August 2019, https://api.semanticscholar.org.
Shabani, A., & Sobhani Sabet, S. A. (2017). The effects of changes in oil revenues on intermediate goods import; results for resistive economics. Islamic Economics Studies Bi-quarterly Journal, 9(2), 117-148. DOI: 10.30497/ies.2017.1990 [In Persian].
Sofi Majidpour, M., & Pourmehr, M. (2015). Evaluating the effect of increasing world oil prices on producer and consumer price indices in Iran using the input-output method. Economic Modeling, 9(2), 111-129 https://sanad.iau.ir/Journal/eco/Article/995605 [In Persian].
Tausif, M.R., Haque, M., & Khan, M. (2023). Effect of oil price shocks on output and prices: Evidence from Saudi Arabia. Environmental Science and Pollution Research, 30, 1-10. DOI: 10.1007/s11356-023-30041-6. | ||
|
آمار تعداد مشاهده مقاله: 567 تعداد دریافت فایل اصل مقاله: 260 |
||